Niet gokken.
Rekenen.
Elke selectie komt uit hetzelfde model, met dezelfde regels, in dezelfde volgorde. Geen tip van de buurman, geen aandeel omdat het toevallig in het nieuws is, en geen verhaal achteraf. Hieronder staat precies hoe het werkt.
Wat die aanpak tot nu toe heeft opgeleverd
De modelportefeuille loopt sinds 1 juli 2022. Dit is het verschil met de brede markt, zonder cijfers weg te laten die minder goed uitkwamen.
Berekend vanaf de start op 1 juli 2022 tot en met 9 oktober 2026, 1.561 dagen. Alle posities zijn zichtbaar voor leden, ook de verkochte.
Van duizenden aandelen naar twee
Elke maand doorloopt het model dezelfde vijf stappen. Niet omdat het mooi klinkt, maar omdat een vaste volgorde voorkomt dat een mening het overneemt van de cijfers.
Een computer heeft geen lievelingsaandeel
De grootste vijand van een belegger is niet de markt, het is zijn eigen hoofd. We houden vast aan een winnaar die we hadden moeten verkopen, en we blijven zitten op een verlies omdat verkopen voelt als toegeven.
Een model heeft daar geen last van. Het kent het bedrijf niet, heeft het aandeel niet zelf uitgekozen en heeft er geen ego in zitten. Het rekent, elke dag opnieuw, met precies dezelfde maatstaf voor elk fonds.
Alles op tafel
Het model leest dagelijks de cijfers en koersen van de hele markt in. Duizenden aandelen, dezelfde gegevens voor elk fonds, zonder voorkeur voor de namen die je toevallig kent.
Iedereen krijgt hetzelfde rapportcijfer
5 factoren, per sectorElk aandeel wordt op de vijf factoren gescoord. Een bank wordt vergeleken met banken en een chipmaker met chipmakers, want wat duur is in de ene sector is normaal in de andere.
Alleen de bovenkant blijft over
een handvolWie op alle vijf de factoren bovengemiddeld scoort, houdt stand. Dat zijn er per maand een handvol. De rest valt af, hoe bekend het bedrijf ook is.
Twee selecties, met de onderbouwing erbij
Uit die lijst komen elke maand twee selecties. Je krijgt niet alleen het aandeel, maar ook waarom het model erop uitkwam en waar het risico zit.
Elke positie blijft onder de loep
dagelijksEen aandeel dat in de portefeuille zit, wordt opnieuw beoordeeld zolang het erin zit. Verandert het beeld, dan verandert het advies. Ook als dat ongemakkelijk uitkomt.
Waar we op letten, in gewone taal
Geen enkele factor beslist op zichzelf. Een spotgoedkoop aandeel van een bedrijf dat elk jaar krimpt is geen koopje, en een schitterend bedrijf tegen elke prijs evenmin. Het is de combinatie die telt.
De cijfers van het bedrijf
Verdient het bedrijf echt geld, of leeft het van geleend geld en mooie plannen? We kijken naar de balans, de kasstroom en de schuldpositie. Een sterk verhaal zonder cijfers eronder valt hier af.
De prijs die je ervoor betaalt
Het beste bedrijf ter wereld is een slechte belegging als je er te veel voor betaalt. We zetten de prijs naast wat het bedrijf werkelijk verdient, en vergelijken dat met branchegenoten in plaats van met de hele markt.
De richting van de koers
Aandelen die al langere tijd stijgen, blijven dat vaker doen dan je zou verwachten. Niet omdat de markt onfeilbaar is, maar omdat goed nieuws zich in stapjes doorvertaalt. We gebruiken het als bevestiging, nooit als enige reden.
Hoe efficiënt er verdiend wordt
Twee bedrijven met dezelfde omzet kunnen mijlenver uit elkaar liggen. We zoeken bedrijven die er jaar na jaar meer aan overhouden, want een eenmalige uitschieter zegt weinig over de volgende vijf jaar.
Wat analisten verwachten
Niet de verwachting zelf telt, maar de beweging erin. Worden de ramingen stelselmatig naar boven bijgesteld, dan gaat het beter dan gedacht. Worden ze verlaagd, dan is dat vaak het eerste teken van tegenwind.
Kopen kan iedereen.
Verkopen is het echte werk.
Vraag tien beleggers waar hun rendement is blijven liggen en negen wijzen naar hetzelfde moment: ze bleven te lang zitten. Op een tip vinden is niet zo moeilijk. Weten wanneer je hem weer loslaat, dat is het.
Daarom is het uitstapmoment bij ons geen gevoelskwestie maar een regel. Zakt een aandeel weg op de cijfers, wordt het te duur, of blijft het te lang hangen zonder dat er iets verbetert, dan gaat het eruit. Je krijgt dat signaal op het moment zelf, met de reden erbij, niet drie maanden later in een terugblik.
Wat je van ons mag verwachten, en wat niet
We vertellen liever vooraf hoe het werkt dan achteraf waarom het tegenviel.
Niet elke selectie wordt een winnaar
Dat kan ook niet, en iedereen die iets anders belooft verkoopt je een sprookje. Het model is erop gebouwd dat de winnaars zwaarder wegen dan de verliezers.
Beoordeel het geheel, niet één positie
Eén aandeel dat tegenvalt zegt niets over de methodiek. De hele portefeuille over meerdere jaren zegt alles. Daarom is elke positie, ook elke verkochte, bij ons zichtbaar.
Soms zit het even in dezelfde hoek
Komen er drie technologiebedrijven achter elkaar uit het model, dan is dat geen fout. Dan is dat de sector waar de cijfers op dat moment het sterkst verbeteren.
Waar wij niet aan meedoen
Er wordt in deze markt veel beloofd. Dit is wat je bij ons niet zult tegenkomen, en wat je wel krijgt.
Wat wij niet doen
- Signalen om binnen een dag in en uit te stappen
- Aandelen omdat ze op sociale media rondgaan
- Beloftes over snel rijk worden
- Rendementen die gegarandeerd heten
Dat laten wij bewust achterwege.
Wat wij wél doen
- Dezelfde regels voor elke selectie, elke maand
- De onderbouwing erbij, ook als die ongemakkelijk is
- Elke positie zichtbaar, ook de verkochte
- Uitleg in gewone taal, zonder vakjargon
Laat het rekenwerk aan ons over.
Je krijgt de selecties, de onderbouwing en het moment van verkopen. Wat je ermee doet, bepaal je zelf.
- Direct toegang na aanmelding
- Opzeggen in je account
- Geen verborgen kosten